Mengapa Anda Harus Melacak 401 (k) Lama Anda Sekarang

Saat meletakkan jaket musim dingin di penyimpanan yang dalam untuk musim ini, akulah orang yang tidak repot-repot membersihkan kantong. Saya hanya ingin cuaca dingin selesai dan selesai dengan dan jauh dari pandangan saya sepenuhnya. Itulah sebabnya, saat musim gugur, saya mengalami untung besar uang yang ditemukan: segelintir lajang di sini di puffer saya, beberapa 5s dan 10s kasar di sana di anorak saya, dan — ka-ching — biasanya 20 (atau dua!) segar di saku Napoleon dari wol saya mantel.

Untuk waktu yang lama, perencanaan pensiun saya mirip dengan penyimpanan mantel di luar musim saya. Di usia 20-an dan 30-an, saat saya memainkan permainan karier yang sibuk yang tidak biasa di bidang saya, saya dengan patuh memasukkan beberapa ribu dolar ke dalam rencana 401 (k) yang disponsori perusahaan. Dan setiap beberapa tahun, ketika saya mendapat pekerjaan baru, saya akan menyimpan pekerjaan lama di gudang tanpa mengeluarkan uang dari kantong. Tidak seperti mantel, yang keluar lagi setengah tahun kemudian, berbagai 401 (k) saya hanya duduk di sana decaaades.

TERKAIT: Bagaimana 401 (k) Distribusi Bekerja

Beberapa rencana mendahului perbankan online, dan menemukan nomor rekening selalu tampak seperti rintangan yang tinggi. Panggilan telepon akan dilibatkan, serta waktu tunggu tanpa akhir untuk mendengarkan light rock yang disintesis. Tapi kemudian saya melakukan kalkulus cepat: Jika saya menahan beberapa jam frustrasi sekarang dan melacak dana lama, saya bisa memasukkan semua aset saya ke rekening pensiun di bank saya, dan biarkan bunga majemuk itu mulai menumpuk — di tempat yang sama, di laporan yang sama, di belakang kata sandi!

Kebetulan, saya bukanlah satu-satunya orang yang meninggalkan uang di berbagai rekening lama. Dalam dekade terakhir, 25 juta orang Amerika — 43 persen Gen X dan 35 persen milenial — kehilangan akses ke rekening pensiun karena berganti pekerjaan. "Ini seperti meninggalkan uang Anda dengan seseorang yang Anda cerai," kata Zaneilia Harris, seorang perencana keuangan bersertifikat dan presiden Harris dan Harris Wealth Management. Memang, dengan 401 (k), uang itu masih menjadi milik Anda, dan jumlah total bebas biaya masih memperoleh bunga. Tetapi Anda tidak memiliki akses yang mudah ke sana, dan Anda tidak menambah totalnya.

Jika saya malas dengan tidak memburu uang, setidaknya saya tidak sepenuhnya tidak bertanggung jawab. Seandainya saya mengambil uang itu segera setelah saya meninggalkan pekerjaan lama dan membelanjakannya, atau hanya menaruhnya di rekening tabungan, saya akan dikenakan denda pajak yang sangat besar. Untuk menghindari berhutang uang kepada Paman Sucker, Anda memiliki tiga opsi: "Tinggalkan dana di rekening, pindah mereka ke 401 (k) di pekerjaan baru Anda, atau gulung mereka menjadi IRA di lembaga keuangan lain, "Harris kata. Percayalah — kecuali Anda fasih berbicara tentang investasi, Anda menginginkan penasihat keuangan untuk tugas ini. Sejak saya memindahkan semua dana ke IRA di bank lama saya, saya mendapat bantuan dari penasihat keuangan saya di sana, yang bernama Vinita. Tetapi Anda juga dapat menyewa penasihat independen (dan tidak bias) dan membayar tarif per jam, biaya tetap, biaya berbasis aset, atau tarif retainer, kata Harris.

Prosesnya dimulai, seperti yang saya takutkan, dengan mengangkat telepon — menelepon departemen SDM di pekerjaan lama dan mencari tahu perusahaan mana yang memiliki uang saya. (Anda juga dapat memeriksa Daftar Nasional Manfaat Pensiun yang Tidak Diklaim di manfaat pensiun yang tidak diklaim.)

Kemudian kesenangan dimulai: Setelah konferensi di Vinita, saya menelepon berbagai firma (halo, Fidelity dan T. Rowe Price!), Bersenjata dan siap memverifikasi identitas saya dan meminta cek. Setiap kali petugas servis menanyakan sesuatu yang tidak saya ketahui, Vinita turun tangan dan menerjemahkan. Cek penutupan akun dibayarkan ke reksa dana tempat saya menyetorkannya, urus saya. Ketika saya menyatakan ketidakpercayaan saya bahwa proses ini sebenarnya melibatkan surat siput dan pemeriksaan kertas (bukankah Elon Musk akan menempatkan turis di bulan?) dan ketakutan saya bahwa perompak teras akan melarikan diri dengan pengunduran diri saya, Vinita mendorong agar cek dikirim dengan pelacakan nomor.

Satu jam di telepon dan dua hari kerja kemudian, saya memiliki beberapa cek yang jumlahnya mencapai hampir $ 10.000. Saya kemudian perlu membawa uang itu ke bank untuk disetor ke IRA saya. Karena saya sudah sejauh ini — dan tidak ingin mengambil kesempatan lain melalui pos atau membayar pengiriman semalam — saya memilih untuk menyerahkan cek kepada Vinita. Saya akan memberi Anda satu tebakan persis di mana saya menyimpannya dalam perjalanan ke bank. Di saku jaketku.

TERKAIT: Berbagai Rekening Pensiun Yang Harus Anda Ketahui — dan Cara Mencari Tahu Yang Anda Butuhkan